Шта је трговање хартијама од вредности?
Трговачке хартије од вредности су класа улагања у капитал или обвезнице с циљем њиховог активног трговања на отвореном тржишту ради остваривања краткорочног профита. Другим речима, Трговање хартијама од вредности је улагање у акције или дужничке инструменте које је предузеће извршило са циљем да оствари зараду у року. Компаније које улажу у трговање хартијама од вредности обично немају за циљ да их држе дуже време и на тај начин улажу у такве инструменте само ако имају снажна очекивања од зараде. Ове хартије од вредности сматрају се ризичним улагањима и могу да дају прилично велике капиталне добитке. Међутим, и негативна страна тога може бити велика.
Компанија обично улаже у трговање хартијама од вредности у акције или обвезнице које издају компаније у индустрији компаније која купује. То је редовна пракса коју компаније примећују, јер обично имају више увида у сопствену индустрију него било која друга и добро су упознате са ситуацијама / променама и дешавањем које ће имати утицај на одређено предузеће.
По чему се трговање хартијама од вредности разликује од улагања у акције и обвезнице на тржишту акција?
Предузеће може да поседује акције и обвезнице на свом билансу стања, али књиговодство хартија од вредности за трговање врши се сасвим другачије. Трговачке хартије од вредности су различита класа имовине и класификују се одвојено у билансу стања предузећа, обично на страни текуће имовине. Трговачке хартије од вредности компанија обично користи за куповину и продају хартија од вредности ради остваривања краткорочног профита, а не да их држи дуже време. Краткорочни рок у случају трговања хартијама од вредности може варирати од неколико сати до неколико дана у зависности од врсте обезбеђења и кретања на тржишту.
Рачуноводствени стандарди за трговање хартијама од вредности
1. За биланс:
Трговачке хартије од вредности обично се класификују на страни текуће имовине биланса као „Улагање у хартије од вредности за трговање“ или „Трговачке хартије од вредности“. Ако компанија има нето кратку позицију на тржишту, трговање се може наћи и на страни тренутне пасиве биланса. Хартије од вредности за трговање исказују се по фер тржишној вредности, односно вредност обезбеђења која је исказана на билансу стања предузећа је према тржишној цени хартије од вредности на датум биланса стања. Ова метода рачуноводства осигурава да ће се свака промена у финансијском / економском стању од дана куповине акција / обвезница одразити у књигама компаније.
2. За рачун добити и губитка:
Пошто се хартије од вредности за трговање исказују по фер тржишној вредности, могу повећати или умањити величину основице имовине, промену цена хартија од датума када су купљени до дана извештавања. Отуда за стварање равнотеже, повећање или смањење средства се књижи као добитак или губитак у рачуну добити и губитка компаније. Дакле, хартије од вредности којима се тргује имају утицај на рачун добити и губитка, чак и ако нису продате до датума биланса стања. Свака промена цене трговања од дана куповине до датума биланса извештава се у рачуну добити и губитка компаније као нереализовани добитак / губитак.
Ово је важна рачуноводствена пракса, јер ово помаже инвеститору да разуме тренутно стање финансијског здравља предузећа. Рецимо, претпоставимо да компанија крајем године има велику изложеност одређеним хартијама од вредности са циљем да оствари краткорочни профит тргујући на отвореном тржишту. Међутим, због неочекиваног догађаја, на тржишту долази до великог пада који је негативно утицао на трговање хартијама од вредности и стога је компанија имала огроман нереализовани губитак 31. марта. Тако ће овај нереализовани губитак значајно смањити профит као и исти књиже се као нереализовани губици на рачуну добити и губитка. Стога ће инвеститори бити свесни недостатака који могу погодити компанију.
Имајте на уму да трговање хартијама од вредности нема утицаја на извештај о новчаном току компаније јер нема евидентиране стварне добити или губитка и стога се у компанији или ван ње не догађа стварни новчани ток.
Примери
Ако компанија АБЦ лимитирано улаже у трговање хартијама од вредности и има дугу позицију у акцијама КСИЗ. Компанија је купила 100 акција КСИЗ-а на ИНР 100 30. марта 2018. На дан биланса стања, тј. 31. марта 2018., компанија је још увек држала 100 акција КСИЗ-а, али цена акције је прешла на 110 ИНР по Објави. Дакле, књиговодствени унос за ову трансакцију био би сљедећи:
- Под текућом имовином, унос трговања ће се извршити за 11.000 ИНР, односно по фер тржишној вредности акција
- У рачуну добити и губитка, унос нереализоване добити ће се извршити за ИНР 1000 под неденарном зарадом. Такав приход има утицаја на добит након опорезивања компаније, а самим тим и на задржану зараду или зараду по акцији, али немају утицаја на извештај о новчаном току јер су то нереализовани добици и самим тим нису стварни новчани ток за компанију
Обрнуто ће бити тачно у случају да цена деоница КСИЗ падне. Текућа имовина АБЦ-а ограничена би се смањила због смањења цене деоница, а нереализовани губитак биће књижен у рачуну добити и губитка компаније.
Препоручени чланци
Ово је водич за трговање хартијама од вриједности. Овдје смо разговарали о различитим рачуноводственим стандардима које слиједе за трговање хартијама од вриједности са примјерима. Такође можете сазнати више о рачуноводству из следећих чланака да бисте сазнали више:
- Дневно трговање и трговање замахом
- Интерна и спољна ревизија
- Непрофитна, а не за профит
- Куповина и набавка
- Цапитал Доин ФормулаЦалцулатор (примери са Екцеловим предлошком)