Хедге Фунд вс Взајамни фонд - Најбољих 9 разлика које треба научити

Разлика између хедге фонда и узајамног фонда

Хедге фонд је инвестиционо партнерство које одржава портфељ инвестиција како би се генерирали приноси помоћу напредних стратегија улагања и управљања ризиком. Фонд прикупља капитал приватним пласманом и обједињује новац неколико квалификованих богатих инвеститора заједно са новцем управитеља фонда. Узајамни фонд је инвестиционо средство у којем велики број инвеститора обједињује свој новац за искориштавање предности диверзификације и управљања експертним фондовима. Минимални нивои улагања су обично врло ниски и приступачни за мале инвеститоре са ограниченим расположивим примањима.

Погледајмо детаљно у овом посту Хедге Фунд вс Взајамни фонд.

Хедге Фунд вс Инфограпхицс узајамног фонда

Испод је топ 9 разлике између хедге фонда и узајамног фонда

Кључна разлика између хедге фонда и узајамног фонда

Испод је тачка која описује разлику између хедге фонда и узајамног фонда

Иако је хедге фонд инвестицијско партнерство које обједињује фондове неколико основаних инвеститора који би могли бити високо нето вредни појединци (ХНИ), пензиони фондови, закладни фондови итд., Узајамни фондови су инвестициона средства која обједињавају новац од неколико приватних инвеститора који траже диверзификацију својих инвестиција и професионално управљање својим средствима за остваривање већег приноса са нижим ризиком
Заштитне фондове карактерише мали број великих инвестиција који би за сваког инвеститора могао бити минимално 1 руну, док узајамни фондови чине велики број малих инвестиција које за инвеститора могу бити минимално 500 динара
Циљ хедге фонда је да максимализује приносе од инвестиције, док је циљ узајамног фонда да генерише приносе изнад и изнад стопе поврата / референтне стопе без ризика
Менаџери хедге фондова имају значајан део фонда својим улагањем док управитељи узајамних фондова нису обавезни да улажу у фонд
Хедге фондови су практички нерегулирани и стога могу слиједити широки распон стратегија високог ризика без икаквог захтјева за јавним објављивањем информација. Узајамни фондови су строго регулирани, а сигурност инвеститора је најважнији захтјев, стога ови фондови требају слиједити стратегије у оквиру постављених циљева и осигурати редовно јавно објављивање перформанси.
Накнаде за управљање хедге фондовима заснивају се на учинку имовине и обично раде 2/20, а састоје се од 2% накнаде као годишње накнаде за управљање и 20% нето добити. Менаџери хедге фондова не деле губитке. За узајамне фондове, накнаде за управљање заснивају се на проценту управљања имовином
Улагања у хедге фондове обично имају временско ограничење од 3 године након чега се откуп врши у блоковима. Већина инвестиција у узајамне фондове (отворени фондови) могу се лако откупити са знатно нижим временским периодом закључивања, дакле они су компаративно ликвиднији инструменти
Узајамни фондови се морају свакодневно објављивати по јавној цени (нето вредност имовине) и морају да омогућавају квартално објављивање алокације имовине док хедге фонд нема такве обавезе
Хедге фондови могу селективно учинити свој меморандум о приватном пласману доступним потенцијалним инвеститорима, док узајамни фондови морају на захтев да дају свој проспект.
Минимални нивои улагања су углавном веома високи; стога није намијењен малим малопродајним инвеститорима. Менаџер фонда користи удружене ресурсе за улагање у разнолику корпу трговачких хартија од вредности на тржишту капитала попут акција, обвезница, инструмената на тржишту новца итд. За заједнички циљ.
Узајамни фондови строго су регулисани и не могу одступити од свог циља или обима дозвољених стратегија / хартија од вредности. Заштитни фондови нису строго регулирани и стога се њима може управљати врло агресивно ради остваривања високих приноса.
Фактор ризика је такође веома висок за та средства, јер се ради повећања поврата предузимају низ стратегија као што су кратка продаја хартија од вредности, трговање сложеним дериватним инструментима, улагање у дубоке дисконтне хартије од вредности, коришћење полуга (позајмљивање) за повећање приноса итд.

Упоредна упоредба између хедге фонда и узајамног фонда

Испод је најважније поређење између хедге фонда и узајамног фонда

Основе поређења између хедге фонда и узајамног фонда	Хедге Фунд	Инвестициони фонд
Значење	Инвестиционо партнерство између неколико етаблираних инвеститора који обједињују велику количину новца за ризике и велика повратна улагања	Инвестиционо средство које обједињује уштеде малих инвеститора за разнолико улагање од стране професионалног менаџера фонда
Инвеститори / власници	Мало квалификованих инвеститора, који се крећу од 100 до 500	Хиљаде малих и малих инвеститора са ограниченим расположивим примањима
Минимална инвестиција	Веома велика	Упоредно много мањи
Начин управљања	Веома агресивна и укључује напредне стратегије, па су приноси и ризици врло високи	Мање агресивно управљање, стога су приноси и ризици релативно нижи
Флексибилност	Менаџер може извршити значајне промене у стратегијама које процени потребним, може продати кратке, користити арбитражу, деривате, левериденте итд.	Руководилац се мора придржавати стратегије усвојене на почетку
Фесс менаџмент	Скупљи	Релативно јефтинији
Регулација	Лагано регулисан	Строго регулирано
Транспарентност	Ограничено, обелодањивање информација само за инвеститоре	Јавно објављивање резултата обавезно се захтјева редовито
Допринос менаџера фонда	Обавезна, знатна инвестиција коју је извршио менаџер фонда	Није обавезно

Хедге фонд вс узајамни фонд - завршне мисли

Оба хедге фонда и узајамног фонда су инвестициона средства која укључују многе инвеститоре који удружују новац којим се професионално управља и улажу у портфељ улагања. Ако се сачува ова сличност између Хедге фонда и узајамног фонда, ови се фондови разликују у сваком другом аспекту због разлике у темпу и усвојеним стратегијама. За разлику од узајамних фондова, хедге фондови укључују велике минималне инвестиције и отворени су само за акредитоване инвеститоре који имају високу нето вредност већу од 1, 5 милиона долара или приход преко 200 000 долара годишње. Будући да су практично нерегулисани, могу позајмити било који износ како би се окладио и повећао свој поврат. Хедге фондови могу улагати у било коју класу акција, укључујући високо ризичне или шпекулативне класе имовине забрањене за узајамне фондове попут упакованих хипотекарних хипотека. Хедге фондови такође могу улагати у високо концентрисане портфеље за разлику од узајамних фондова који треба да остану диверзификовани да би заштитили улагање инвеститора. Захваљујући овом веома агресивном стилу управљања у случају хедге фондова, добивени приноси су много већи у поређењу с узајамним фондовима, чак и током медведских фаза.

Стога су хедге фондови приступачни и изводљиви само за финансијски добростојеће који су агресивни трагачи за ризиком. Будући да су ниво депозита, ниво ризика и расхода много већи уз ниску ликвидност и транспарентност, првим депозиторима се обично саветује да се држе подаље од ових средстава све док не стекну искуство у области улагања. Супротно томе, узајамни фондови су усмерени према малопродајним инвеститорима који су релативно противни ризику, али воле да њихов новац расте током дугорочног периода.

Дакле, ако имате ограничене ресурсе или први пут депозитора, требало би да одете у узајамни фонд. Ако сте довољно богати да бисте се квалификовали за хедге фонд, имате велико искуство у инвестирању и желите да ризикујете, можете инвестирати у хедге фонд.

Препоручени чланци

Ово је био водич за главну разлику између хедге фонда и узајамног фонда. Овде такође расправљамо о кључним разликама хедге фонда и узајамног фонда са инфографиком и табелом упоређивања. Можда ћете такође погледати следеће чланке -